Publié le 09 novembre, 2020

Les investissements socialement responsables : qu'est-ce que ça mange en hiver?

Vous avez de l’argent de côté et vous souhaitez investir, mais votre conscience vous travaille? Vous aimeriez le placer en respectant vos valeurs? Les investissements responsables sont faits pour vous! Durables, verts, éthiques… On vous explique ce dont il est question et ce que signifient ces adjectifs.

Comment définit-on l’investissement responsable?

L’acronyme à retenir pour bien comprendre l’investissement responsable est ESG : environnement, société et gouvernance. Dans la sélection et la gestion des investissements, on intègre des facteurs écologiques et sociaux et des critères de gouvernance. On tente de faire des choix éthiques et durables.

Trop beau pour être vrai? Pas du tout, et l’éventail de choix s’agrandit d’une année à l’autre! Si vous êtes sensible aux droits de la personne ou aux changements climatiques, vos placements pourraient contribuer à bâtir une économie plus humaine et respectueuse de l’environnement.

De quoi l’évaluation ESG est-elle composée?

Les critères ESG s’inspirent des Principes pour l’investissement responsable des Nations Unies. L'Association pour l'investissement responsable du Canada est aussi une référence en la matière.

L’évaluation ESG tient compte de la manière dont les entreprises gèrent les risques en rapport avec ces trois dimensions (environnement, société et gouvernance). L’analyse peut se pencher sur l’impact d'une entreprise sur l'environnement (efficacité énergétique et valorisation des matières résiduelles) ou encore sur la façon dont elle traite son personnel et assure la diversité de son conseil d’administration.

Comment les organisations sont-elles sélectionnées pour faire partie des fonds éthiques?

Tout d’abord, certains types d’organisations peuvent se voir carrément exclus de fonds éthiques s’ils causent des préjudices sérieux aux humains et à leur environnement. L’alcool, l’armement militaire et l’industrie du tabac sont couramment donnés en exemple (à ne pas suivre!).

Ensuite, on élabore une stratégie de sélection visant à comparer une entreprise à ses pairs, c’est-à-dire d’autres organisations de son secteur d’activités, selon des critères qui varient d’un domaine à l’autre. Par exemple, dans le domaine des aliments et des boissons, on analyse la gestion des eaux usées.

Les critères d’évaluation ont-ils été resserrés dernièrement?

Plus les gestionnaires de placements gagnent de l’expérience avec ce type d’investissement, plus ils sont en mesure de raffiner leurs critères et de proposer une diversité de produits financiers. En 2020, plusieurs critères sont devenus prépondérants dans l’évaluation des entreprises :

• la santé et la sécurité des employés, notamment les mesures de distanciation sociale dans le contexte de la pandémie de COVID-19;
• la gestion des chaînes d'approvisionnement, en lien avec la résilience des entreprises (par exemple, ne pas manquer de matières premières);
• la cybersécurité et la confidentialité des données;
• la diversité (de genres, d'origines ethniques, d'expériences professionnelles, etc.).

Bref, à partir de tels critères, on construit des fonds qui suivent l’évolution des sociétés!

Est-ce que l’investissement responsable sacrifie le rendement?

Pouvez-vous investir dans un organisme qui fournit du logement abordable à des personnes démunies sans voir votre rendement en pâtir? Certainement.

Les retombées de vos investissements peuvent très bien être à la fois sociales et économiques. Plusieurs études ont été menées sur la question. En 2015, une méta-analyse de plus de 2 000 recherches (compte rendu en anglais) a démontré la rentabilité de l’investissement responsable.

Comment s’assurer que l’investissement est réellement durable et éthique?

Les fonds qui s’annoncent verts peuvent comporter des zones grises. En effet, tout est dans les détails! Par exemple, les usines de tri pour le recyclage font à priori une bonne action pour l’environnement, mais elles peuvent être polluantes. Les voitures électriques soulèvent des questionnements semblables en raison des minéraux qui entrent dans la composition des batteries et de la congestion routière qu’elles engendrent.

Au lieu de jeter le bébé avec l’eau du bain, ayez une discussion avec un conseiller financier. Pourquoi ne pas proposer vous-même un secteur dans lequel investir pour déterminer les fonds qui vous conviennent, selon vos principes?

Comment approfondir le sujet par soi-même?

Faire ses propres recherches est dans l’air du temps! Plusieurs entreprises rendent leurs rapports annuels et une panoplie de documents disponibles sur le Web. Vous pourrez y décortiquer la composition de leur conseil d'administration et leurs plans de lutte contre les changements climatiques.

L’investissement responsable convient-il mieux aux investisseurs prudents ou aux investisseurs audacieux?

Que la prudence s’impose ou, au contraire, que vous soyez un as de la gestion du risque et du stress, il y en a pour tous les profils. La plupart des produits financiers sont offerts dans une déclinaison écologique et responsable. Par exemple, un investisseur prudent se dirigera vers les obligations vertes, alors qu’un investisseur audacieux se tournera vers des fonds négociés en Bourse.

Comment investir de façon responsable avec UNI?

En adoptant une vision claire et durable, UN a pris un virage vert, conforme aux valeurs de ses membres-clients. Tous les conseillers et planificateurs de notre équipe de Gestion du patrimoine sont formés et accrédités par l’Association pour l’investissement responsable. Vecteur de changement, on gère nos investissements responsables de manière à ce que les rendements soient au rendez-vous. Pas de compromis!

On offre également des options d’investissement durable pour tous les profils d’investisseurs, que vous souhaitiez placer votre argent dans un fonds ou un placement garanti, sous forme de REER ou de CELI, par vous-même ou avec l’aide d’un conseiller. Communiquez avec un de nos conseillers pour en apprendre plus.

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